Celková zpráva:

Inflace vykazuje známky zmírnění, což může zabránit Fedu v rozhodnutí o zvýšení úrokových sazeb pro tento měsíc. Index S&P 500 rostl čtvrtý den v řadě. Futures na technologický Nasdaq 100 dosáhly lepších výsledků. Výnosy dvouletých státních dluhopisů, které jsou citlivější na blížící se kroky Fedu, klesly o osm bazických bodů na 4,5 %. Dolar zastavil dvoudenní růst. Index spotřebitelských cen v USA i jádrový index spotřebitelských cen, který nezahrnuje potraviny a energie, v meziročním srovnání zpomalily, což ukazuje na pokles inflace od jejího loňského vrcholu. Podle úterních údajů Úřadu pro statistiku práce dosahuje meziroční inflace 4 %, což je nejnižší úroveň za poslední dva roky. "Dnešní CPI byl pro trh úlevou, protože údaje splnily očekávání, potvrdily dezinflační trend a potvrdily tržní prognózy nezměněných úrokových sazeb Fedu. Míra inflace však zůstává neslučitelná s 2% cílem Fedu. Neočekáváme, že by Fed zítra zvýšil úrokové sazby." Napsal analytik Goldman Sachs. Poté, co Oracle uvedl, že cloud computing jejich společnosti bude v příštím fiskálním roce nadále rychle růst, tak hodnota akcií společnosti začala nabírat na hodnotě. Manchester United Plc vzrostl poté, co tweet katarských novin vyvolal spekulace, že fotbalový klub Premier League je blízko změně majitele.

Makroanalýza a ekonomické zprávy:

ASIE: Index spotřebitelského sentimentu Westpac-Melbourne Institute pro Austrálii v červnu 2023 nečekaně vzrostl o 0,2 % oproti předchozímu období, čímž překonal tržní konsensus nezměněného údaje a zároveň se usadil poblíž recesních minim.

EU: Meziroční míra inflace v Německu byla v květnu 2023 potvrzena na čtrnáctiměsíčním minimu 6,1 %, což představuje pokles ze 7,2 % v předchozím měsíci. Index spotřebitelských cen v Německu se v květnu 2023 oproti předchozímu měsíci snížil o 0,10 %, což byl první měsíční pokles za posledních pět měsíců po 0,4% růstu v předchozím měsíci. Míra nezaměstnanosti ve Spojeném království v období od února do dubna 2023 činila 3,8 %, což je o 0,1 procentního bodu více než v předchozím čtvrtletí.

USA: Inflace spotřebitelských cen ve Spojených státech se v květnu 2023 snížila na 4,0 %, což je nejnižší hodnota od března 2021 a mírně pod tržním očekáváním 4,1 %, a to v důsledku poklesu cen energií. Spotřebitelské ceny ve Spojených státech se v květnu 2023 zvýšily o 0,1 %, což je mírnější nárůst o 0,4 % oproti předchozímu měsíci a mírně pod očekáváním tržního konsenzu ve výši 0,2 %, a to v důsledku poklesu cen energií o 3,6 %. Sezónně očištěný index spotřebitelských cen se v květnu zvýšil o 0,1 % na 304,127 bodu po dubnovém růstu o 0,4 %.

Roman Hronček, analytik společnosti CAPITAL MARKETS, o.c.p., a.s.