Celková zpráva:

Americké akcie v poslední obchodní den čtvrtletí vzrostly, zatímco pokles výnosů státních dluhopisů se prohloubil. Index S&P 500 stoupl o 0,7%, zatímco Nasdaq 100 se zaznamenal nárůst o 1%. Dvouleté výnosy státních pokladničních poukázek, které jsou citlivější na blížící se politické kroky, klesly na 5,02%. Dolar se propadl. Jaderný cenový index výdajů na osobní spotřebu, který vylučuje potraviny a energie, v srpnu vzrostl o 0,1 %, méně, než očekávali ekonomové. Investoři hledají známky toho, že cenové tlaky se zmírňují a centrální banka může nakonec upustit od svého režimu vysokých úrokových sazeb. Vysoké sazby na celém světě v poslední době držely akcie pod pokličkou. Třetí čtvrtletí 2023 bylo pro index všech zemí MSCI nejhorší od září 2022, protože prudký nárůst cen ropy rozdmýchal obavy z inflace a hospodářského růstu. Japonská centrální banka neplánovanými nákupy zpomaluje růst výnosů dluhopisů. Pšenice má pro dostatek nabídky nejhorší čtvrtletní růst za posledních 14 let.

Makro analýza a zprávy z ekonomiky:

ASIA: Tokijský index spotřebitelských cen v Japonsku se v září snížil na 2,80 % z 2,90 % v srpnu 2023. Míra nezaměstnanosti v Japonsku se v srpnu 2023 nezměnila a dosáhla 2,7 %, přičemž tržní prognózy hovořily o 2,6 %. Úvěry na bydlení v Austrálii se v srpnu nezměnil a dosáhl 0,30% z 0,30% v červenci 2023.

EU: Hrubý domácí produkt ve Spojeném království vzrostl ve druhém čtvrtletí 2023 meziročně o 0,6 % oproti předběžnému odhadu 0,4 % a po vzestupně revidované expanzi o 0,5 % v předchozím období. Maloobchodní tržby v Německu v srpnu 2023 meziměsíčně klesly o 1,2 %, čímž zaostaly za tržními prognózami růstu o 0,5 % a po vzhůru revidovaném nezměněném údaji v předchozím měsíci. Míra inflace v eurozóně v září 2023 meziročně klesla na 4,3 %, čímž dosáhla nejnižší úrovně od října 2021 a dostala se pod tržní konsensus 4,5 %, ukázal předběžný odhad.

USA: Jaderná inflace (PCE) v USA, preferovaný ukazatel Federálního rezervního systému pro měření inflace, vzrostl v srpnu 2023 meziročně o 3,9 %, což je nejméně od května 2021 a v souladu s očekáváními trhu. Deficit obchodní bilance USA se zbožím se v srpnu 2023 podle předběžného odhadu snížil na 84,3 miliardy USD z dolů revidovaných 90,9 miliardy USD v předchozím měsíci. Očekává se, že kanadská ekonomika v srpnu 2023 vzrostla o 0,1 %, přičemž nárůst v sektorech velkoobchodu a financí a pojišťovnictví byl částečně kompenzován poklesem v sektorech maloobchodu a těžby ropy a zemního plynu.